Přehled makroekonomických reportů:

Na středu je naplánováno jen velmi málo makroekonomických reportů. V Německu a eurozóně budou zveřejněny druhé odhady obchodní aktivity v sektoru služeb za duben, ale tyto zprávy nejsou ani v kalendářích událostí označeny jako důležité. Jedinou relativně významnou zprávou dnes bude zpráva ADP o změnách zaměstnanosti v americkém soukromém sektoru. Tato zpráva je obdobou Non-Farm Payrolls, ale je méně důležitá a méně přesná. Trh na ni obvykle reaguje poměrně opatrně a za současných okolností (kdy obchodníci již 2,5 měsíce makroekonomické pozadí ignorují) je nepravděpodobné, že by vyvolala reakci.

Přehled fundamentálních událostí:

Pokud jde o úterní fundamentální události, včera vystoupili zástupci Evropské centrální banky (Chipollone, Lane, Buch) a Federálního rezervního systému (Musalem, Goolsbee, Hammack). Minulý týden se však konala zasedání Fedu, ECB a Bank of England, takže většina zásadních informací už má trh k dispozici. Došli jsme k závěru, že Fed v roce 2026 zásadně nezmění měnovou politiku, zatímco ECB a BoE zaujaly vyčkávací přístup a příliš se neobávají zrychlující inflace – spoléhají na urovnání situace na Blízkém východě a opětovné otevření Hormuzského průlivu. ECB a BoE jsou nicméně připraveny sazby v létě zvýšit v případě akutní potřeby, zatímco Fed takovou možnost nepreferuje. Je proto nepravděpodobné, že by se postoje představitelů centrálních bank za poslední týden zásadně změnily.

Geopolitické pozadí se sice začalo měnit, ale bohužel ne směrem, v jaký by všichni doufali. V pondělí se na Blízkém východě obnovily bojové akce a lze jen doufat, že nová eskalace bude rychle uhašena. Šance na takový výsledek jsou však asi stejně pravděpodobné jako podepsání příměří mezi Íránem a USA.

Obecné závěry:

Během třetího obchodního dne tohoto týdne se mohou oba měnové páry obchodovat s klesajícím trendem, pokud z Blízkého východu přijde nová várka "optimistických" zpráv. Euro i libra se však již několik týdnů obchodují v určitém rozmezí a trh na zprávy reaguje velmi pomalu. Euro se dnes může obchodovat v rozmezí 1,1745–1,1754, zatímco britská libra se může obchodovat v rozmezí 1,3587–1,3598.

Základní pravidla obchodního systému:

1. Síla signálu: Čím kratší dobu trvá vytvoření signálu (odraz nebo proražení), tím je signál silnější.
2. Falešné signály: Pokud dva nebo více obchodů v blízkosti určité úrovně vedou k falešným signálům, následné signály z této úrovně by měly být ignorovány.
3. Flat trhy: V podmínkách flat trhů mohou páry generovat mnoho falešných signálů nebo také žádné signály. Při prvních náznacích flat trhu je lepší přestat obchodovat.
4. Obchodní hodiny: Obchody otevírejte mezi začátkem evropské seance a polovinou americké seance, poté všechny obchody ručně uzavřete.
5. Signály MACD: V hodinovém časovém rámci obchodujte MACD signály pouze v období dobré volatility a jasného trendu potvrzeného trendovými čarami nebo trendovými kanály.
6. Zavírací úrovně: Pokud se dvě úrovně nachází příliš blízko sebe (5–20 pipsů od sebe), považujte je za zónu supportu nebo rezistence.
7. Stop loss: Nastavte stop loss tak, abyste po posunu ceny o 15–20 pipsů požadovaným směrem dosáhli úrovně breakeven.

Co je v grafech:

• Cenové úrovně supportu a rezistence: Tyto úrovně slouží jako cíle při otevírání nákupních nebo prodejních pozic. Do jejich blízkosti můžete umístit take profit.
• Červené čáry: Představují kanály nebo trendové linie, které ukazují aktuální trend a preferovaný směr obchodování.
• Indikátor MACD (14, 22, 3): Histogram a signální linie plní funkci pomocného indikátoru, který je možné využít také jako zdroj obchodních signálů.
• Důležité projevy a zprávy (vždy zaznamenány v ekonomickém kalendáři) mohou významným způsobem ovlivnit pohyb měnového páru. Obchodování v době jejich zveřejnění proto vyžaduje zvýšenou opatrnost. Může být rozumné trh opustit a vyvarovat se tak náhlých cenových obratů proti převládajícímu trendu.
• Začátečníci by si měli pamatovat, že každý obchod nemůže být ziskový. Základním kamenem trvalého obchodního úspěchu je stanovení jasné strategie spolu s rozumným řízením peněz.